소재업체2 반도체 기업 탐구: 반도체 Supply Chain 내 기업 종합 정리 반도체 공정 및 소재 관련 기업들이 많은데, Supply Chain 내 기업들의 역할이 어떻게 되는지 복잡하다. 하지만, 이 그림을 보면 한눈에 정리될 수 있다. 각 부분 별 leading 기업 중심으로 정리되어 있다. 따라서, 주식 투자 시 눈여겨 볼 기업들이라고 할 수 있다. 1. 전공정 Supply Chain 전공정 장비 부분에 시가총액이 큰 업체들이 위 치하고 있다. 특히 증착 및 식각 장비와 소재에 집중되어 있는데, 이는 DRAM 미세화 및 3D NAND 단수 증가에 따른 관련 장비, 소재의 시장 규모가 커지는 폭도 컸고, 국내 업체들이 기술을 선도하면 서 상대적으로 국산화도 잘 이루어진 것이다. 반면 전공정의 꽃이라고 할 수 있는 포토 공정에서는 상 대적으로 국산화가 잘 이루어 지지 않았다. .. 2020. 8. 23. 반도체 소재 업체 Valuation 비교 최근 반도체 소재 업체들의 Valuation이 많이 올라갔다. Corona virus 확산 여파로 untact trend가 부상하면서 온라인 커머스 및 서비스와 플랫폼 업체들이 약진하는 상황이 되고, 이로 인해 서버 수요 및 mobile device 수요 증가가 예상되면서 나타난 현상이다. 실제로 국내 선도 반도체 업체인 삼성전자와 SK하이닉스의 출하량과 수출금액은 크게 줄지 않고, 하반기부터는 반도체 상승 사이클이 예상된다. 정치적인 의도를 완전히 배제할 수는 없지만, 어쨌든 최근 시황에 맞추어 삼성전자는 대 규모의 투자 계획을 발표하기도 했다. 반도체 시황 관점만으로는 capex 투자가 꼭 필요한 것은 아니지만, 삼성전자의 전략은 원래 불황에 투자하여 경쟁사 대비 압도적인 capa 및 원가우위를 갖는.. 2020. 6. 11. 이전 1 다음
